Soluzioni di investimento
Clessidra Private Equity è una piattaforma di private equity italiana attiva da oltre vent’anni nel segmento delle piccole e medie imprese. Investiamo in aziende imprenditoriali italiane — tipicamente a controllo familiare, leader nel proprio segmento di riferimento — dove la profondità delle nostre relazioni con il tessuto imprenditoriale locale, la capacità di creare valore operativo e un track record costruito attraverso più cicli di mercato rappresentano un vantaggio competitivo concreto e duraturo.
Non siamo gestori finanziari: siamo partner operativi con un orizzonte di lungo periodo. Costruiamo insieme al management un piano di crescita chiaro fin dal primo giorno e lo eseguiamo con disciplina. Il nostro obiettivo non è soltanto crescere durante il periodo di investimento: è consegnare, all’uscita, un’organizzazione capace di performare in modo indipendente — con una governance solida, una struttura manageriale rafforzata e una traiettoria di crescita sostenibile già consolidata.
Questa filosofia si esprime attraverso due strategie complementari e non sovrapposte — Clessidra Capital Partners (mid-cap buyout) e Clessidra Green Harvest (small-cap buyout) — ciascuna con un team dedicato e un approccio ESG strutturato e pienamente integrato nel processo di investimento.
Clessidra Private Equity è un gestore attivo con un team di professionisti di lungo corso, profondamente radicato nel mercato italiano e affiancato da senior specialist con esperienza settoriale diretta. Le nostre opportunità di investimento nascono da relazioni costruite nel tempo con imprenditori, famiglie proprietarie e operatori industriali — un patrimonio relazionale che difficilmente si replica e che ci consente di accedere a situazioni di qualità al di fuori dei processi competitivi tradizionali.
Entrambe le strategie condividono gli stessi principi: investimenti di maggioranza in aziende italiane tipicamente a controllo familiare, piena partnership con imprenditori e management, e creazione di valore guidata dall’esecuzione operativa. ESG e digitalizzazione sono leve strutturali integrate sistematicamente lungo l’intero ciclo di investimento.
- Clessidra Capital Partners — buyout di controllo in aziende italiane di medie dimensioni con Enterprise Value compreso tra €100 e €500 milioni. La strategia investe in modo flessibile nei settori dei beni e servizi industriali, consumer non-discretionary e business services, privilegiando campioni di nicchia a forte vocazione internazionale con solidi fondamentali, posizionamento competitivo difendibile e significativo potenziale di trasformazione operativa. Equity ticket tra €40 e €100 milioni.
- Clessidra Green Harvest — dedicata alle small cap della filiera agroalimentare italiana, pilastro dell’economia nazionale e settore in crescita strutturale trainato dall’export. La strategia copre l’intera catena del valore — produzione, trasformazione, distribuzione e comparti adiacenti come agritech, ingredienti funzionali e packaging sostenibile — con focus su aziende con prodotti ad alto contenuto di specializzazione e forte proiezione internazionale. Equity ticket medio tra €15 e €30 milioni. Classificata SFDR Articolo 9, con obiettivi di decarbonizzazione allineati alla Science Based Targets initiative (SBTi).
Clessidra Private Equity opera in stretta collaborazione con gli imprenditori e il management delle società in portafoglio per perseguire il piano di crescita condiviso in tutte le fasi del processo di gestione degli investimenti, fino all’identificazione del percorso di exit più adatto. Il nostro approccio alla gestione attiva inizia prima del closing: un piano di value creation dettagliato — con priorità strategiche, obiettivi di governance e traguardi operativi misurabili — viene definito e condiviso con il management fin dalla fase pre-acquisizione, per garantire pieno allineamento ed esecuzione immediata dal primo giorno.
- Coinvolgimento attivo e diretto del team di Clessidra nella gestione della partecipata: i Managing Director mantengono un ruolo di primo piano a livello di board e nelle iniziative strategiche per tutta la durata dell’investimento
- Rafforzamento della struttura manageriale attraverso l’inserimento selettivo di nuove figure a supporto degli imprenditori, con particolare attenzione ai momenti di transizione generazionale e di evoluzione della governance
- Supporto alla crescita internazionale dei ricavi e, ove coerente con la tesi di investimento, perseguimento selettivo di operazioni di consolidamento per la costruzione di piattaforme industriali di scala
- Integrazione sistematica di ESG e digitalizzazione come leve operative concrete: infrastrutture di reporting e analytics, efficienza ambientale, sviluppo del capitale umano — con obiettivi misurabili e monitoraggio continuo attraverso KPI specifici
- Comunicazione completa e trasparente agli investitori della performance ESG delle partecipate, basata sul monitoraggio annuale dei KPI
Le 5 core industries di Clessidra Private Equity includono i settori più attenzionati dagli operatori italiani di private equity degli ultimi anni, continuando ad evidenziare resilienza e fondamentali interessanti per gli investitori.
Clessidra Private Equity gode di un significativo vantaggio competitivo sul mercato, grazie all’esperienza pluriennale, a un solido track record e al vasto network relazionale del team di investimento e degli Industry Specialist.
Industrial Goods & Services
Consumer Products & Retail
Financial
Services
Business
Services
Healthcare
Industry
Food
La creazione di valore
Clessidra Private Equity è il partner di riferimento per gli imprenditori italiani alle prese con sfide aziendali quali la successione generazionale, il riposizionamento strategico e l’espansione internazionale.
Supportiamo il “Made in Italy” per il mercato globale
Clessidra Private Equity investe in aziende operanti in settori del Made in Italy, in cui l’Italia vanta un posizionamento leader a livello globale e un significativo potenziale di crescita internazionale. Tipicamente le società target sono leader d’eccellenza nei rispettivi settori con una forte propensione all’export e prodotti caratterizzati da elevati standard qualitativi.
Rafforziamo la struttura manageriale e supportiamo le aziende familiari nelle scelte strategiche
L’economia italiana è caratterizzata dalla presenza di numerose aziende a conduzione familiare che fronteggiano la sfida dell’avvicendamento generazionale. Gli investimenti di Clessidra Private Equity hanno l’obiettivo di fornire soluzioni alla transizione generazionale, supportando le decisioni strategiche, l’espansione in nuovi mercati ed il rafforzamento della struttura manageriale. Gli investimenti sono tipicamente effettuati in partnership con la famiglia proprietaria al fine di preservare il know-how del business.
Realizziamo strategie di buy and build in settori frammentati
Clessidra Private Equity persegue il piano di sviluppo delle società in portafoglio attraverso strategie di buy and build e acquisizioni transformational. Nel corso del periodo di investimento delle varie partecipate, Clessidra Private Equity ha realizzato oltre 30 operazioni di add-on per le società in portafoglio.
Sviluppiamo il potenziale di consolidamento delle aziende italiane
Clessidra Private Equity investe selettivamente in società leader nei rispettivi settori, dotate di un solido potenziale di crescita in mercati caratterizzati da scarsi livelli di penetrazione, importanti barriere all’ingresso ed opportunità di consolidamento. In tali settori, che presentano un buon livello di visibilità dei potenziali ritorni futuri, le opportunità di crescita delle aziende sono consuntivabili attraverso economie di scala, incrementando produttività ed efficienza.
